Invista agora
a evolução na edução financeira, conheça a Magnetis.

Entenda como funciona uma gestora de investimentos e saiba qual é a vantagem do serviço

Você quer cuidar melhor dos seus investimentos, mas não tem o tempo que gostaria para se dedicar? É justamente esse o problema que uma gestora de investimentos resolve.

As gestoras de investimentos são uma instituições especializadas em gerenciar o dinheiro das pessoas e das empresas. É a forma mais usada pelos maiores investidores do mundo para cuidar de suas finanças pessoais.

Para isso, elas montam fundos ou carteiras de investimento que podem ser abertas para o mercado ou exclusivas, focadas nas necessidades de quem investe.

A partir de agora, vamos ver mais detalhes sobre as gestoras de investimentos, quanto custa investir com elas e quais são as vantagens de contratar o serviço. Continue a leitura!

Veja mais: A Magnetis é a primeira gestora de investimentos digital do Brasil. Sabia que você pode começar a investir com R$ 1 mil?

Como funciona uma gestora de investimentos?

O serviço de uma gestora de investimentos é conhecido, também, como asset management (gestão de ativos)

O principal objetivo de uma gestora de investimentos é administrar bem o patrimônio das pessoas. Essa organização pode adotar duas formas de trabalho:

Em vez de simplesmente recomendar produtos financeiros, as gestoras fazem todo o serviço de captar e distribuir o dinheiro dos clientes entre os tipos de investimentos que são mais interessantes para eles.

Também é sua responsabilidade fazer a redistribuição (rebalanceamento) desse dinheiro quando necessário. Isso acontece, por exemplo, quando há alguma mudança no mercado financeiro.

Também chamada de gestora de recursos, esse tipo de empresa conta com times especializados em diversas áreas: cenário econômico no Brasil e no exterior, investimentos de renda fixa, renda variável, câmbio e assim por diante.

O principal objetivo desses times é identificar tendências e prever movimentos do mercado que indicam quais são os melhores investimentos para cada perfil.

Quais são as principais gestoras de investimentos do Brasil?

Existem diversas gestoras de investimento no Brasil, tanto independentes, quanto ligadas a algum grande banco. Vamos conhecer alguns nomes a seguir:

a) Gestoras de investimento de grandes bancos

  • BRAM – Bradesco Asset Management;
  • Itaú Asset Management;
  • Santander Asset Management;
  • BB DTVM (gestora do Banco do Brasil).

b) Gestoras de investimento independentes

  • Verde Asset (gestora do Fundo Verde);
  • XP Asset Management (da XP Investimentos);
  • Alaska Asset Management (gestora do Alaska Black);
  • Mirae Asset (gestora do FIXA11, o primeiro ETF de renda fixa do Brasil);
  • Polo Capital;
  • SPX Capital.

A Magnetis Investimentos também é uma gestora de recursos. No entanto, fomos pioneiros em trazer para o Brasil um modelo que faz sucesso nos Estados Unidos e na Europa: o robô advisor.

Combinamos algoritmos e gestão inteligente para elaborar carteiras de investimento personalizadas para nossos clientes conforme o seu momento de vida. Isso permite um resultado mais eficiente e com custo mais baixo. Entenda a nossa estratégia.

Quanto custa investir com uma gestora de recursos?

Diferente de um banco ou corretora, uma gestora não cobra pelas aplicações financeiras vendidas para seus clientes.

A cobrança é feita sobre o valor total investido. Ou seja, ela incide sobre o capital investido, mais os rendimentos ao longo do tempo em que seu dinheiro permanecer aplicado.

Essa cobrança é a chamada de taxa de administração. Ela é divulgada em percentual ao ano: 1% ao ano, 2% ao ano e assim por diante.

Essa taxa é divida em parcelas e cobrada de forma proporcional sempre que houver algum resgate.

No caso dos fundos de investimento que estão sujeitos ao come-cotas (antecipação de IR), a taxa de administração é cobrada junto com esse imposto.

Qual é a diferença entre as gestoras de bancos e corretoras?

Já vimos anteriormente quais são as principais gestoras de investimento que atuam no Brasil.

Agora, vamos entender qual é a diferença entre investir com a gestora de um banco ou com a de uma corretora de valores. Acompanhe!

1- Tipos de investimentos

Em bancos, a recomendação de investimentos é limitada. A instituição acaba ofertando para o cliente apenas investimentos próprios da instituição o que limita bastante as chances de escolha.

Por outro lado, uma gestora independente costuma oferecer um número maior de instrumentos financeiros.

Isso porque a maioria das gestoras não possui produtos próprios.Ou seja, elas comercializam produtos de parceiros.

Por isso, as gestoras independentes conseguem explorar investimentos de diferentes instituições e categorias, algo que amplia a diversificação de investimentos.

2 – Conflito de interesses

Nos bancos, o modelo de remuneração que prevalece é o da comissão sobre a venda de produtos financeiros.

Dessa forma, os produtos recomendados são os que dão mais lucro para a empresa, e não necessariamente a melhor opção para quem está investindo: é o chamado conflito de interesses.

Por isso, as corretoras independentes têm vantagem: elas são mais livres para recomendar produtos financeiros de diferentes instituições.

No entanto, algumas corretoras adotaram um modelo semelhante ao dos bancos, em que um assessor ou agente autônomo de investimento recomenda aplicações para as pessoas.

Vale destacar que é preciso investigar as verdadeiras motivações por trás dessa recomendação. Pode ser que essa recomendação não seja, de fato, a ideal.

3 – Modelo de cobrança

Lembra que falamos que as gestoras de investimento cobram um valor sobre o patrimônio administrado, e não sobre a venda de produtos financeiros?

Pois é, esse é um modelo de cobrança que beneficia os clientes. Ele incentiva que a gestora busque a melhor rentabilidade, pois só assim a sua receita aumenta.

Quais são as vantagens de investir com uma gestora de recursos?

A principal vantagem que uma gestora de recursos oferece é a praticidade: você não precisa ficar acompanhando seus investimentos o tempo todo, há uma equipe de especialistas que faz isso por você.

Além disso, ter seus investimentos gerenciados por especialistas permite buscar rentabilidade maior do que as aplicações tradicionais do mercado.

Isso porque as gestoras têm acesso a aplicações e estruturas financeiras diferenciadas, que as pessoas físicas não podem acessar.

Imagine conseguir investir em um fundo renomado com pouco dinheiro. Em uma gestora de investimentos, isso é perfeitamente possível.

Outro ponto importante é a segurança. As gestoras de investimento são constantemente fiscalizadas por órgãos reguladores do mercado financeiro. Isso protege e dá mais tranquilidade para quem está investindo.

O que é preciso para ser um gestor de recursos?

Os gestores de recursos são os profissionais responsáveis por gerenciar carteiras de investimento. As normas que regulam essa atividade no Brasil estão descritas na instrução CVM 558.

Entre as exigências a serem cumpridas, existe a obrigação de prestar informações sobre o departamento técnico. É necessário apresentar dados sobre todos os profissionais que atuam na área.

Um dos aspectos que também é verificado é a qualificação dos profissionais responsáveis pela gestão dos recursos que a gestora administra.

Essa é uma forma de aumentar a segurança dos investidores garantindo que apenas profissionais qualificados como especialistas possam prestar este tipo de serviço.

A qualificação também é necessária para que o profissional seja capaz de adotar boas práticas de gestão de recursos. Elas são:

  • entender os objetivos dos clientes, identificando produtos mais alinhados ao perfil de cada um;
  • transmitir informações adequadas sobre as carteiras gerenciadas.

Como escolher uma gestora de investimentos

O aspecto principal a ser observado são os resultados obtidos pela gestora de investimentos nos anos anteriores.

Porém, mais do que a rentabilidade, é preciso considerar como a gestora se saiu em períodos de crise no mercado. Isso é o que põe à prova a resiliência de sua estratégia.

Mas é claro, é sempre importante lembrar que rentabilidade passada não é garantia de rentabilidade futura.

A administração correta dos recursos é o grande diferencial que uma gestora de investimentos tem a oferecer.

Algo que é bastante difícil que o investidor consiga fazer sozinho. Praticar essa função com eficiência e responsabilidade é determinante para o sucesso dessas instituições, pois traz como consequência a credibilidade.

Agora que você já sabe como funciona o serviço de uma gestora de investimentos, que tal ver como ficaria a sua carteira? Faça uma simulação gratuita na plataforma da Magnetis e nos diga o que você achou. 😀

Mariana Congo

Mariana Congo é Gerente de Comunicação da Magnetis e jornalista especializada em finanças pessoais.

leia mais desse autor